Cluj Economics and Business Seminar Series (CEBSS) - Ediția de primăvară - Invitat: Fred Espen Benth

06 Iunie 2024, 14:00 - 06 Iunie 2024

În 6 iunie 2024, de la ora 14:00, Fred Espen Benth, de la University of Oslo, va susține o prezentare în cadrul ediției de primăvară a Cluj Economics and Business Seminar Series (CEBSS).

Titlul prezentării: Recent advances on forward curve modelling in commodity and power markets

Abstract: We review forward price term-structure modelling, pin-pointing some challenges encountered in commodity and (in particular) power markets. We present an approach based on modelling the stochastic term-structure evolution as a dynamics of curves (infinite-dimensional dynamics). Here one can model the cross-dependency between delivery times in a flexible manner, as well as non-Gaussian features, without resorting to factors of high dimension. Finally, we make an excursion into neural networks for pricing options on forwards.

Evenimentul se va desfășura în format hibrid online (în sala 118, respectiv prin platforma Zoom).

CEBSS, inițiat și coordonat de către prof.univ.dr. Cristian Litan, reprezintă un forum pentru dezbaterea și difuzarea rezultatelor cercetărilor științifice. Seria de seminare contribuie în mod semnificativ și distinctiv la creșterea valorii adăugate științifice, având un impact relevant asupra cunoștințelor, educației și practicilor din domeniul economiei și al afacerilor.

Programul integral al ediției 2024 de primăvară a CEBSS poate fi vizualizat mai jos.

inapoi la evenimente   vezi stirile   home